本文來自微信公眾號： 藍字計劃 ，作者：Chester

一座已經(jīng)停運6年的核電站，正在因為AI準備重新啟動。

9月8日，美國能源部宣布，向NextEra Energy提供最高19億美元貸款，用于重啟愛荷華州的Duane Arnold核電站。這座核電站2020年停止運行，是愛荷華州唯一的核電站，裝機容量615兆瓦。

按照計劃，它將在2029年重新并網(wǎng)，前提是通過美國核監(jiān)管機構(gòu)的審批。而這次重啟背后，還有一份已經(jīng)簽下的長期合同，谷歌承諾用25年時間，買下這座核電站重啟后的大部分電力。

這已經(jīng)不是美國第一座因為AI而準備“復(fù)活”的核電站了。微軟早就簽下20年長約，推動2019年停運的三里島核電站1號機組重啟。

而除了傳統(tǒng)核電，Meta、亞馬遜、谷歌也正在加速投資小型模塊化反應(yīng)堆核電項目。

更激進一點的馬斯克，甚至已經(jīng)不滿足于買電。xAI正在建設(shè)自己的1.2吉瓦天然氣發(fā)電設(shè)施，馬斯克還準備讓SpaceX自己生產(chǎn)燃氣輪機的關(guān)鍵零部件。

從核電到地熱，從天然氣到小型核反應(yīng)堆，AI巨頭們正在把手伸向越來越靠近能源產(chǎn)業(yè)上游的位置。

AI這場看起來拼模型、拼芯片、拼算力的科技競爭，打到最后，竟然要開始拼電力了。

AI狂飆，美國電網(wǎng)扛不住了

一大批AI數(shù)據(jù)中心，正在同時沖入美國電網(wǎng)。

根據(jù)路透社報道，在美國中西部、中大西洋和南部部分電力市場，大型用電項目正在排隊申請接電，申請的供電功率合計已經(jīng)超過700吉瓦，其中絕大多數(shù)來自數(shù)據(jù)中心。這個數(shù)字已經(jīng)超過美國目前所有數(shù)據(jù)中心實際用電負荷的10倍。

當然，申請這么多，不代表最后真會用這么多。這里面混進了大量還沒有真正落地的項目，甚至有些數(shù)據(jù)中心只是先搶一個接電名額?，F(xiàn)在，連“到底有多少數(shù)據(jù)中心真的要用電”都快算不清了。

德克薩斯州就是最典型的例子。截至今年，ERCOT收到的大型用電項目接電申請，所需供電功率合計已經(jīng)達到數(shù)百吉瓦，其中大約九成與數(shù)據(jù)中心有關(guān)。而得州電網(wǎng)自己的峰值負荷，今年7月22日也才剛剛達到91.1吉瓦。

得州已經(jīng)暫停了部分新的數(shù)據(jù)中心接電申請，要求把這些項目重新審一遍，看看究竟哪些是真的要建，哪些只是先占著電網(wǎng)資源。

“占著茅坑不用電”，這就是最近美國能源市場開始頻繁出現(xiàn)的一個詞：“幽靈需求”。不過，即使申請數(shù)字有水分，美國實際用電需求也確實在增長。

國際能源署預(yù)計，2025年至2030年，美國整體用電需求平均每年增長接近2%，超過過去十年平均增速的兩倍。這其中有相當大一部分要歸功于數(shù)據(jù)中心。

到2030年，美國數(shù)據(jù)中心的用電量預(yù)計將繼續(xù)快速上升，甚至可能占到全美新增電力需求的近一半。

更麻煩的是，美國有大量發(fā)電項目在籌備，但從發(fā)電到電網(wǎng)，再到數(shù)據(jù)中心，中間每一環(huán)都在排隊。截至2025年底，美國還有大約8200個項目等待接入電網(wǎng)，涉及1312吉瓦的發(fā)電容量，以及約749吉瓦的儲能容量。

這些項目并不是AI數(shù)據(jù)中心本身，而是風(fēng)電、太陽能、天然氣發(fā)電和儲能等各種新的電源項目。換句話說：美國一邊在瘋狂增加用電需求，另一邊，連新的電源都還沒來得及接進電網(wǎng)。

更麻煩的是，老舊的美國電網(wǎng)也快扛不住了。

美國大量輸電線路、變壓器和開關(guān)設(shè)備已經(jīng)運行了幾十年。美國土木工程師學(xué)會援引的數(shù)據(jù)顯示，70%的電力變壓器已經(jīng)運行25年以上，70%的輸電線路也已經(jīng)超過25年。

但現(xiàn)在，想給電網(wǎng)換變壓器都換不過來。2024年，美國新變壓器的采購周期已經(jīng)達到80到210周，平均約120周。

所以現(xiàn)在擺在美國AI面前的，并不是簡單的“發(fā)電量夠不夠”。就算找到了電，能不能把它送到數(shù)據(jù)中心，都是另一回事。

為了搶電，各顯神通

當公共電網(wǎng)越來越難等，AI巨頭們只能另尋他路。最直接的辦法，就是在數(shù)據(jù)中心附近把電先搶下來。

9月初，谷歌和地熱能源公司Fervo簽下了一份396兆瓦的購電協(xié)議，這是目前全球最大的增強型地熱購電協(xié)議之一，預(yù)計從2028年開始，為谷歌在猶他州規(guī)劃的數(shù)據(jù)中心提供電力。

396兆瓦，也就是39.6萬千瓦。但有意思的是，猶他州這個數(shù)據(jù)中心目前連最終能不能建成，都還沒有完全確定，谷歌卻已經(jīng)先把未來的電力供應(yīng)鎖定了。

而亞馬遜則更進了一步，直接買下電站旁邊的數(shù)據(jù)中心園區(qū)。

2024年，亞馬遜斥資6.5億美元，從美國能源公司Talen Energy手中買下了賓夕法尼亞州Susquehanna核電站旁邊、規(guī)劃容量960兆瓦的數(shù)據(jù)中心園區(qū)。2025年，雙方進一步擴大合作，亞馬遜計劃獲得的核電供應(yīng)規(guī)模最終達到1920兆瓦，合同一直簽到了2042年。不過，擴大后的合作將轉(zhuǎn)向通過公共電網(wǎng)供電。

想增加電源，還有一個辦法，就是把已經(jīng)停掉的電站重新啟動。

2024年，微軟和Constellation Energy簽下一份20年期購電協(xié)議，推動賓夕法尼亞州三里島核電站的1號機組重啟。這臺機組裝機容量835兆瓦，相當于70萬戶家庭的用電量。

它在2019年因為經(jīng)濟原因停運，公司目前計劃在2027年重新發(fā)電，仍需完成相關(guān)審批，而微軟將買下重啟后機組的全部電力。

從地熱到核電，從購買數(shù)據(jù)中心到重啟停運核電站，AI巨頭們簽下的購電協(xié)議也越來越像一種長期能源鎖定，動輒十幾、二十幾年的協(xié)議，幾乎就是提前把一座大型電站的大部分發(fā)電能力，預(yù)訂給了自己的數(shù)據(jù)中心。

而到了馬斯克這里，玩法就更加激進了，他連買電都嫌不夠快，準備自己發(fā)電。

xAI在大孟菲斯地區(qū)的Colossus數(shù)據(jù)中心，此前直接使用了大量天然氣輪機供電?，F(xiàn)在，xAI正在把位于密西西比州Southaven的臨時供電設(shè)備，逐步替換成一座永久性的1.2吉瓦天然氣發(fā)電設(shè)施，計劃安裝41臺永久燃氣輪機。此前，Southaven供電設(shè)施一度部署了多達69臺臨時燃氣輪機。

但馬斯克還不滿足，連發(fā)電設(shè)備都準備自己造。

最近《華爾街日報》披露，SpaceX正在得州巴斯特羅籌建鑄造設(shè)施，準備生產(chǎn)大型天然氣輪機所需要的葉片和導(dǎo)流器。

馬斯克希望把這部分關(guān)鍵供應(yīng)鏈掌握在自己手里，以縮短燃氣輪機的生產(chǎn)周期。

美國AI的盡頭是基建？

但問題是，又是買電、又是發(fā)電、又是要造燃氣輪機，AI巨頭們?yōu)槭裁匆@么折騰？

因為即便你真的找到了一個愿意給你供電的電站，想把這股電送到數(shù)據(jù)中心，往往依然要經(jīng)過美國那套已經(jīng)老化的電網(wǎng)。

而近年來，AI帶來的恐怖的用電需求，不僅老舊的電網(wǎng)扛不住，改造電網(wǎng)所需的設(shè)備也供不應(yīng)求。

伍德麥肯茲數(shù)據(jù)顯示，2019年至2025年間，美國對發(fā)電機升壓變壓器的需求增長了274%，而對變電站電力變壓器的需求增長了116%。部分大型變壓器的交付周期已經(jīng)達到三到五年；一些高壓開關(guān)設(shè)備的等待時間也已經(jīng)超過兩年。

要命的是，特朗普在第一任期時就簽署行政令，要求限制存在安全風(fēng)險的“外國對手”電力設(shè)備交易；2025年，美國的參議員更是義正言辭地寫信，要把中國從美國關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施中“踢出去”。

但偏偏，美國電力設(shè)備供應(yīng)還離不開中國。2024年，美國從中國進口的變壓器、變流器和電感器等電氣產(chǎn)品合計約40億美元。根據(jù)彭博社報道，到了2025年，美國依然是中國變壓器的最大買家。

既然等不及電網(wǎng)的升級改造，那就干脆把電廠搬到數(shù)據(jù)中心旁邊。再激進一點，就像xAI，直接在數(shù)據(jù)中心旁邊自己建天然氣電廠。

因為對于AI公司來說，這其實是在繞開一部分最慢的環(huán)節(jié)：減少對新增輸電線路和公共電網(wǎng)擴容的依賴，不用把希望全部寄托在公共電網(wǎng)什么時候能把電送過來。

但自己發(fā)電，也不是說想建就能馬上建，首先得買得到燃氣輪機。

而現(xiàn)在，美國的燃氣輪機同樣正在變成稀缺品。隨著AI數(shù)據(jù)中心開始大量轉(zhuǎn)向天然氣發(fā)電，行業(yè)供應(yīng)日趨緊張，部分燃氣輪機的交付周期甚至被拉到了幾年。與此同時，GE Vernova等主要廠商的產(chǎn)能已經(jīng)被AI基礎(chǔ)設(shè)施需求大量鎖定。

而等不及的馬斯克，直接讓SpaceX造燃氣輪機葉片。

天然氣發(fā)電設(shè)備生產(chǎn)的瓶頸之一，就是葉片和導(dǎo)流器的鑄造。它需要使用耐高溫的鎳基超級合金，部分還涉及單晶葉片制造。全球真正能夠大規(guī)模生產(chǎn)這種零件的供應(yīng)商非常有限，而且現(xiàn)在基本都已經(jīng)被訂單壓滿。

按照馬斯克的說法，如果SpaceX成功，燃氣輪機最多可以提前18個月上線。

從買電，到把數(shù)據(jù)中心建到電站旁邊；從重啟核電站，到自己建天然氣電廠；最后甚至連燃氣輪機的關(guān)鍵零件，都準備自己造。

AI這場科技競賽，最后竟然一路拼到了電廠、輸電線、燃氣輪機，甚至是一塊金屬葉片。

有意思的是，特朗普想讓制造業(yè)回到美國，但AI缺電，卻徹底暴露出了美國制造業(yè)，甚至是基建的老底。